銀監(jiān)會(huì)の通知：小企業(yè)ローンのサポートを強(qiáng)化する

　　銀監(jiān)會(huì)銀行が中小企業(yè)に融資するよう奨勵(lì)する措置を打ち出した。

銀監(jiān)會(huì)はこのほど、「商業(yè)銀行の更なる中小企業(yè)金融サービスの改善を支援する通知」（以下、「通知」という）を発表しました。重點(diǎn)は1戸の金額500萬(wàn)元（以下を含む）以下の小企業(yè)ローンに対して、サポート力を強(qiáng)化し、主な內(nèi)容は4つの方面をカバーしています。

國(guó)金証券（600109）のアナリスト、陳建剛氏と張英氏の6月2日の研究報(bào)告によると、「通知」の主な內(nèi)容は4つのポイントを含み、第一に、內(nèi)部格付け法を適用して資本の充足率を計(jì)算する商業(yè)銀行については、1戸500萬(wàn)元（以下を含む）以下の小企業(yè)ローンを小売ローンと見(jiàn)なして処理することができる。內(nèi)部格付け法を使用して資本の充足率を計(jì)算していない商業(yè)銀行については、1戸500萬(wàn)元（含む）以下の小企業(yè)ローンは一定の基準(zhǔn)を満たす前提として、小売ローンと見(jiàn)なされる。

第二に、預(yù)金比を計(jì)算する時(shí)、商業(yè)銀行に対して金融債を発行する場(chǎng)合に対応する一戸500萬(wàn)元（含む）以下の小企業(yè)ローンは、組み入れないことができる。貸しをする試験の範(fàn)囲を比べる。

第三に、商業(yè)銀行による小企業(yè)ローンのリスクコストと消込などの具體的な狀況は、小企業(yè)の不良債権比率に対して差別化審査を?qū)g施し、小企業(yè)の不良債権比率の許容度を適切に向上させる。

第四に、小企業(yè)金融サービスネットワークの拡張を積極的にサポートし、2年連続で小企業(yè)ローンの成長(zhǎng)率が全融資を下回らないことを?qū)g現(xiàn)します。平均成長(zhǎng)率とリスク管理が良好な商業(yè)銀行は、慎重な監(jiān)督管理要求を満たす條件で、積極的にその増?jiān)O(shè)を支持する。

陳建剛と張英は、これは小企業(yè)の融資問(wèn)題を解決できると思っています。今年の金融政策は緩和から引き締めに転じ、小企業(yè)が真っ先に引き締め政策の影響を受けた。中小企業(yè)自身のリスクに対する抵抗力が低いため、経済環(huán)境の変化に敏感で、経済の下振れの時(shí)期にはローンのリスクが最も爆発しやすいです。中小企業(yè)の信用を差別化しないと、資本金の圧力で銀行はまず中小企業(yè)に対する融資を圧縮し、融資困難がさらに中小企業(yè)の倒産リスクを悪化させ、「経済悪化―小企業(yè)の貸付不良率の上昇―中小企業(yè)の融資を圧縮する―資本の困難が中小企業(yè)の倒産を激化させる―経済がさらに悪化する」という悪循環(huán)を形成する。

市場(chǎng)化の手段を採(cǎi)用して政策を小企業(yè)の貸付に偏って、商業(yè)銀行は自発的に小企業(yè)の動(dòng)力を支持して強(qiáng)めます。小企業(yè)ローンのリスク重みの低下は、銀行資本金の圧力を緩和することができる。2010年末までに、中國(guó)の銀行業(yè)金融機(jī)関の小企業(yè)ローンの殘高は7.5兆元で、金融機(jī)関の外貨貸付殘高は50.92兆元で、小企業(yè)ローンの比率は14.72%を占めています。上場(chǎng)銀行の小企業(yè)ローンの比率が銀行業(yè)金融機(jī)関とほぼ一致していると仮定し、小企業(yè)ローンのリスク重みが引き下げられ、2011年の上場(chǎng)銀行の資本充足率は約0.9ポイント上昇する。

銀行が直面する日平均の預(yù)金比の審査圧力について、陳建剛と張英は商業(yè)銀行が金融債を発行するのに対応する小企業(yè)のローンは貯蓄比の審査の範(fàn)囲に組み入れないと考えて、銀行の預(yù)金比の圧力を大幅に緩和します。また、銀行は中小企業(yè)向けのローン交渉能力が強(qiáng)いため、小企業(yè)向けのローン金利の上昇率が高く、資金が逼迫した環(huán)境下では金利の上昇が目立っています。政策支援の下で銀行は小企業(yè)への融資力を強(qiáng)めており、今年の上場(chǎng)銀行の金利差はさらに期待を超えている見(jiàn)込みです。