Face Au Double Choc De L 'Exode Et De La Demande Extérieure, Comment La Cha?ne De L' Industrie Du Textile Et De L 'Habillement En Chine A - T - Elle Traversé?

Le textile et l 'habillement sont les premières industries chinoises à participer aux cha?nes de valeur mondiales.

Le nombre total de nouveaux cas de pneumonie coronarienne a dépassé 6 millions.Les pays développés touchés en partie par l'épidémie en Europe et en Amérique ont commencé à se remettre sur pied, mais il reste encore beaucoup à faire pour contenir l'épidémie; en même temps, la troisième vague d'épidémie a atteint des économies émergentes comme l'Inde, la Russie, le Brésil et des pays moins avancés dont les capacités de prévention sont faibles, et l'on prévoit une augmentation considérable du nombre d'infections et de décès.Après avoir franchi le premier des points de passage de l'offre intérieure, l'économie chinoise se prépare à un deuxième, et les effets de la suspension de l'activité économique à l'étranger, de la contraction des échanges commerciaux et de l'augmentation du ch?mage seront répercutés sur le pays par le biais de la cha?ne industrielle.

L 'industrie du textile et de l' habillement supporte un grand nombre d 'emplois, afin de protéger l' emploi des résidents, les acteurs du marché, la stabilité de la cha?ne d 'approvisionnement de l' industrie est importante.L'habillement est un produit de consommation facultatif fortement influencé par la conjoncture économique, la consommation mondiale de vêtements a fortement baissé dans le contexte de l'épidémie et les commandes ont été annulées, ce qui a eu un impact considérable sur le développement de l'industrie du textile et de l'habillement.Une étude de notre précédent rapport, l 'évaluation des risques de la cha?ne industrielle chinoise dans le contexte de la pandémie, a révélé que les risques de demande extérieure dans le secteur des textiles et des vêtements étaient plus grands.Récemment, le Ministère de l'industrie et des communications a également noté que l'industrie textile, en particulier les petites et moyennes entreprises textiles, avait beaucoup de mal à fonctionner.

Plus important encore, le textile et l'habillement sont les premières industries chinoises à s'intégrer dans les cha?nes de valeur mondiales et ont subi ces dernières années de fortes pressions d'émigration.La question de savoir comment la place de l'industrie textile et de l'habillement dans les cha?nes industrielles mondiales évoluera sous l'effet conjugué de l'exode et de la demande extérieure, quels sont les risques qui pèsent sur le développement des entreprises et quelles mesures devraient être prises pour y faire face.

Figure 1 Exportations de vêtements en forte baisse, produits de protection contre les épidémies

Source: wind, Tokyo Digital Technology

Verticalement: la pression de délocalisation de l 'Industrie s' est accrue ces dernières années

Depuis le début du nouveau siècle, le développement de l 'industrie textile et de l' habillement en Chine a connu trois phases:

Entre 2001 et 2010, la demande de commerce extérieur après l 'adhésion à l' OMC a poussé l 'industrie chinoise du textile et de l' habillement à accélérer son développement et à devenir progressivement un centre mondial de fabrication de textiles et de vêtements.Entre 2001 et 2010, la production chinoise de tissu est passée de 29 milliards à 90,7 milliards de mètres, la production de fils de 7,61 millions à 37,33 millions de tonnes et la production de fibres chimiques de 8,41 millions à 48,86 millions de tonnes.

Graphique 2 production chinoise de textiles et de vêtements en trois étapes au cours du siècle

Source: wind, Tokyo Digital Technology

De 2011 à 2017, l 'industrie chinoise du textile et de l' habillement est entrée dans la plate - forme.Avec l'augmentation du co?t des facteurs, l'industrie textile et l'habillement de la Chine ont commencé à migrer vers des économies à faible co?t de main - d'?uvre.Pendant cette période, la production de fils et de fibres chimiques s' est considérablement ralentie par rapport à la décennie précédente, et la production globale de tissus et de vêtements a tendance à chuter.

Depuis 2018, la production des principaux produits de l 'industrie a enregistré une croissance négative et les signes de récession sont évidents.D'une part, les frictions commerciales entre les pays d'Amérique centrale et les pays d'Amérique centrale exposent les produits textiles et les vêtements, d'une valeur de plusieurs milliards de dollars, à la menace des droits de douane imposés par les états - Unis et à l'éviction des bénéfices des entreprises par les droits de douane; d'autre part, les politiques de limitation de la production et de protection de l'environnement ne cessent de se développer, les co?ts de conformité augmentent considérablement et la pollution des textiles est la principale cause de la pollution.

Dans ce contexte, les entreprises sont plus que jamais motivées à réduire leur dépendance à l'égard de la Chine et à s'installer dans des régions où les droits de douane sont faibles et où le développement industriel est urgent, comme le Viet Nam, le Cambodge et le Bangladesh.La production de vêtements finis est principalement orientée vers le Viet Nam, le Bangladesh, ainsi que vers les économies émergentes telles que la Turquie et le Maroc.Par exemple, les marques américaines Nike et Gap ne conservent que 23% et 21% de leur production en Chine, tandis que l'UNIQLO met en ?uvre un programme visant à faire en sorte que le Viet Nam prenne en charge 40% de la production.De ce fait, la part des entreprises de textile et d'habillement dans les revenus d'exploitation des entreprises industrielles de plus de taille est tombée de 7,5% en 2003 à 4,3% en 2018.

Figure 3 diminution de la part de l 'industrie textile et de l' habillement dans l 'économie

Source: CEIC, Beijing - est Digital Technology

La contribution de l'industrie du textile et de l'habillement à l'emploi est bien plus importante que celle de l'économie et constitue un réservoir d'emplois pour la main - d'?uvre peu qualifiée et peu qualifiée.Les statistiques sur les entreprises industrielles de plus grande envergure pour 2018 montrent que le secteur des textiles et des vêtements représente 8,4% de la main - d'?uvre, soit beaucoup plus que 4,3% des revenus d'exploitation.Le risque de retour du ch?mage à la pauvreté augmente considérablement lorsque l'industrie se contracte trop rapidement et qu'il y a une vague de faillite.

Horizontal: Transformation of Export Structure in competition

L'industrie du textile et de l'habillement a de longues cha?nes en amont, qui concernent la production de fibres naturelles (coton, Lin, laine) et chimiques, et en aval la production de produits finals tels que les vêtements, les textiles ménagers et les textiles industriels.

Figure 4 Aper?u de la cha?ne industrielle des textiles et des vêtements

Source: Jingdong Digital Technology

La part de la Chine dans le commerce mondial des textiles et des vêtements a atteint 40%, contre 24% dans le commerce mondial.Selon nos calculs basés sur la base de données Comtrade des Nations Unies, la part des exportations chinoises dans le commerce mondial des textiles et des vêtements (hs50 - hs63) est passée de 13,5% à 41% par an entre 2000 et 2014, puis est retombée à 35,8% en 2018, et les chocs commerciaux en Amérique centrale pourraient encore baisser en 2019; la part des importations a fluctué autour de 5%.

Figure 5 part de la Chine dans le commerce mondial des textiles et des vêtements

Source: un comprade, Beijing - est Digital Technology

La position de la Chine dans la cha?ne de valeur évolue progressivement de bas en haut.Nous continuons d 'analyser l' évolution de la Chine dans les cha?nes industrielles mondiales en comparant la part des importations et des exportations chinoises dans le commerce mondial pertinent.En dépit de la délocalisation de la production de vêtements à forte intensité de main - d'?uvre et à faible valeur ajoutée, la position des produits chimiques en amont et en aval est relativement stable et la part des biens d'équipement à forte valeur ajoutée tels que les machines textiles dans le commerce mondial ne cesse de cro?tre.

Graphique 6 croissance rapide des exportations de produits à forte intensité technologique dans l 'industrie textile et l' habillement en Chine

Source: un comprade, Beijing - est Digital Technology

Vêtement

Dans le contexte de la délocalisation industrielle, la production de vêtements à faible valeur ajoutée et à forte intensité de main - d'?uvre en aval est lentement évincée.En 2014, les exportations chinoises de vêtements, qui représentaient 41% du commerce mondial des vêtements, ont atteint un record historique, puis ont lentement diminué pour atteindre 34% en 2018.Au cours de la période 2010 - 18, les exportations de vêtements ont augmenté à un rythme annuel composite de 2,3%, ce qui n'a été que meilleur dans la cha?ne textile - habillement que dans les matières premières naturelles.

Comme on l'a vu plus haut, la Chine fait face à la concurrence dans le secteur de l'habillement au Viet Nam, au Bangladesh, en Inde, en Indonésie, en Turquie et au Cambodge, où ces ressources de main - d'?uvre bon marché se substituent à la Chine.Toutefois, la délocalisation est un processus à long terme.En fait, l'administration générale des douanes avait déjà donné l'alerte rapide en 2008 au sujet de l'émigration de textiles et de vêtements vers des régions voisines telles que l'ANASE, et l'OMC avait noté que les exportations de vêtements du Bangladesh avaient triplé entre 2008 et 2018.Toutefois, sur le plan physique, les exportations chinoises de vêtements, d'un montant de 157,8 milliards de dollars en 2018, demeurent la première du monde avec 34,3%, contre seulement 6,7% (Viet Nam), 5,6% (Bangladesh), 3,7% (Inde), 3,6% (Turquie), 2% (Indonésie) et 1,8% (Cambodge) pour la même période, soit 23,5%.C'est là l'avantage comparatif de la taille du secteur manufacturier chinois qui compense dans une certaine mesure l'augmentation des co?ts de main - d'?uvre, tandis que la faiblesse de l'économie et l'insuffisance de la productivité sont des facteurs importants qui empêchent d'autres marchés émergents de prendre pleinement en charge le transfert de l'industrie.

Figure 7 six économies émergentes remplacent partiellement la part de la Chine dans les exportations de vêtements

Source: un comprade, Beijing - est Digital Technology

Fibre chimique

Les fibres chimiques en amont et en amont, les tissus dans le commerce mondial a augmenté.La Chine est un important exportateur de produits chimiques et de tissus, et d'ici à 2018, les exportations de fils de fer représentent 30% du commerce mondial et les exportations de produits chimiques 40%.En fait, la Chine est un petit pays à économie d'exportation nette de vêtements, de tissus et de fibres chimiques; les pays producteurs en aval, comme le Viet Nam et le Cambodge, sont tributaires des importations de matières premières.

Les données de UN Comtrade montrent que les exportations de textiles chinoises sont non seulement importantes, mais aussi à la pointe de la croissance.La baisse de l 'avantage de la main - d' ?uvre chinoise a eu moins d 'impact sur ces secteurs, étant donné que les fils, les tissus, les fibres chimiques et l' intensité de capital et de technologie sont plus élevés que les vêtements et dépendent moins de la main - d '?uvre.Il convient toutefois de noter que d'autres co?ts liés à la production, tels que le prix de l'électricité et le prix du coton, sont plus élevés en Chine qu'à l'étranger, ce qui fait qu'une partie de la production de textiles est encore soumise à la concurrence d'autres pays.En ce qui concerne les exportations de fils et de tissus, les parts de marché mondiales sont plus élevées en Allemagne (9,3%), en Turquie (5,9%) et en Inde (3,6%); en ce qui concerne les exportations de fibres chimiques, elles sont plus élevées en Inde (5,1%), en Indonésie (3,9%) et en Turquie (3,8%).

Figure 8.9 pourcentage des fils, tissus et fibres chimiques importés et exportés par la Chine dans le commerce mondial

Source: un comprade, Beijing - est Digital Technology

Machine textile

Les exportations de biens d'équipement de l'industrie textile et de l'habillement ont fortement augmenté.Depuis 2000, la Chine est un importateur net de machines textiles pour la plupart des années et ses importations ont représenté à un moment près de 40% du commerce mondial de machines textiles.Toutefois, ces dernières années, la part de la Chine dans les exportations de textiles a augmenté, passant de 1,9% en 2000 à 26,9% en 2018.Cela montre que la Chine est déjà compétitive sur le plan international en raison de l'augmentation de l'intensité technologique et de l'intensification de la recherche - développement.Sur le plan de la part des exportations, la Chine est devenue la première catégorie de machines textiles, et sa part dépasse les exportations traditionnelles de l 'Allemagne, du Japon et d' autres pays.

Figure 10 la Chine a rejoint le Premier escalier des exportations de machines textiles

Dans le même temps, la production de vêtements a été délocalisée, ce qui a entra?né une forte augmentation de la demande de machines textiles dans les pays d'aval.Nous utilisons les données de l'administration générale des douanes pour estimer à 3 milliards 40 millions de dollars les exportations chinoises de machines textiles en 2019 (c'est - à - dire les articles nos 8444, 8445, 8446, 8447, 8448 et 8449 du Code hs4).Les cinq premières destinations d'exportation, à savoir l'Inde, le Viet Nam, le Bangladesh, la Turquie et l'Indonésie, sont les principaux producteurs de vêtements, dont les importations totalisent 55% des exportations chinoises de machines textiles.Cela montre que la position de la Chine en amont de la cha?ne industrielle est progressivement établie.

Figure 11 principales destinations des exportations de textiles et de machines en Chine

Source: un comprade, Beijing - est Digital Technology

L'impact à court terme de l'épidémie coronarienne sur le bilan des ventes au détail et des entreprises pourrait entra?ner la suspension des investissements directs liés à la migration industrielle.Toutefois, à long terme, la persistance de l'avantage comparatif et les pressions protectionnistes, telles que les droits de douane, accéléreront les transferts de technologie et permettront de régionaliser et de diversifier la cha?ne industrielle.La contraction des ressources de la main - d'?uvre et l'augmentation des co?ts de main - d'?uvre entra?neront de nouveaux départs de la production de vêtements et, dans une certaine mesure, influeront sur la fabrication de tissus en Chine.Toutefois, la part de l'industrie chinoise des fibres chimiques dans le monde devrait continuer d'augmenter sous l'effet de la faiblesse des prix du pétrole et des économies d'échelle, tandis que l'accélération de la délocalisation de l'industrie de l'habillement pourrait contribuer davantage à la recherche - développement et à l'exportation de machines textiles chinoises.

Les risques du secteur des textiles et de l 'habillement ne sauraient être ignorés.

L'impact de l'épidémie à l'étranger sur l'industrie du textile et de l'habillement se fait principalement sentir à l'exportation.Pour des p?les de valeur mondiaux comme la Chine, l'épidémie a un double impact sur l'offre et la demande dans une cha?ne industrielle: d'une part, les importations chinoises sont dominées par des produits intermédiaires et, d'autre part, l'arrêt de la production en amont et en aval de la cha?ne industrielle à l'étranger pourrait entra?ner une stagnation de la production chinoise et, d'autre part, la contraction de la demande extérieure mettrait à rude épreuve la cha?ne d'exportation chinoise.En ce qui concerne les textiles et les vêtements, les exportations chinoises sont beaucoup plus importantes que les importations et il n'y a pratiquement pas d'obstacles techniques au ? cou de carte?, ce qui justifie une attention particulière aux effets de la demande extérieure.

L'impact de l'épidémie à l'étranger sur les exportations du secteur des textiles et des vêtements augmentera considérablement au cours du deuxième trimestre.Le PIB des états - Unis a baissé de 4,8% par trimestre, celui de l'Union européenne de 3,5%, celui de la Corée de 1,4% et celui de Hong Kong (Chine) de 8,9%.Les pressions extérieures exercées par l'industrie chinoise du textile et de l'habillement ont éclaté au cours du deuxième trimestre en raison de l'aggravation de l'épidémie à l'étranger et de l'intensification des mesures de prévention et de contr?le.En fait, les exportations chinoises ont été plus favorables que prévu en avril et mai, principalement en raison de l'augmentation de la demande de matériel de vaccination à l'étranger et de la demande accrue d'ordinateurs dans les bureaux de domicile, la plupart des exportations de produits de ce type ayant en fait enregistré une croissance négative.Par exemple, les exportations de tissus et de tissus ont fortement augmenté en avril et mai, ce qui reflète une forte demande d'exportation de produits de protection contre les épidémies tels que masques et vêtements de protection.

Figure 12 forte augmentation de la demande de matériel de protection contre les épidémies à l 'étranger en avril / mai

Source: wind, Tokyo Digital Technology

L'impact de l'épidémie sur l'industrie du textile et de l'habillement a été plus important que sur l'activité économique générale.Les vêtements sont des produits de consommation facultatifs fortement dépendants de la ligne, et les effets de l'épidémie ont eu un double effet sur la réduction des dépenses de la population et la stagnation de la consommation en ligne.Au cours des quatre premiers mois de cette année, le volume total des ventes au détail de marchandises des entreprises chinoises ayant dépassé les quotas a diminué de 14,7% par rapport à l'année précédente, mais celui des ventes au détail de vêtements a diminué de 31,3%; le volume des ventes en ligne de marchandises en nature a augmenté de 8,6% par rapport à l'année précédente, tandis que celui des ventes au détail de vêtements a diminué de 12%.Les ventes au détail dans les magasins de textiles, de vêtements et de cuir de l'Union européenne ont diminué de 40% en mars et de 89,2% en avril aux états - Unis, soit une baisse record.L 'effondrement de la demande à l' étranger a entra?né l 'annulation d' un grand nombre de commandes d 'exportation en Chine, l' arriéré de production de stocks, les entreprises "ne peuvent plus travailler".

L 'impact de l' épidémie sur la demande extérieure s' est répercuté sur toute la cha?ne de l 'industrie textile et de l' habillement en Chine.Nous suivons la méthode de l 'évaluation des risques de la cha?ne industrielle chinoise dans le contexte de la pandémie, en utilisant le rapport entre la valeur des livraisons à l' exportation et le revenu d 'exploitation comme mesure de la dépendance à l' égard des exportations industrielles.Les mesures ont révélé que la dépendance à l'exportation des textiles et des vêtements était de 22,4% et qu'elle était élevée dans l'industrie manufacturière.La dépendance à l'égard des exportations de textiles, qui est de 11,8%, se situe en amont, mais il convient de noter que le textile est l'industrie en amont des vêtements et que la demande de vêtements à l'étranger diminue, ce qui se traduit en fin de compte par une baisse de la demande de fils et de tissus.

Figure 13 risque important pour la demande extérieure du secteur des textiles et des vêtements

Source: wind, Tokyo Digital Technology

Sous l 'effet de la demande extérieure, les entreprises de textile et de vêtements seront soumises à une forte pression.D'après les statistiques relatives aux entreprises industrielles de plus de taille, la rentabilité du secteur du textile et de l'habillement s'est ralentie ces dernières années, en raison de facteurs environnementaux, ce qui a entra?né une baisse plus rapide de la rentabilité du secteur du textile; la baisse de l'efficacité économique a également entra?né une augmentation du taux d'endettement, en particulier dans le secteur du textile, qui est passé de 51,7% en 2016 à 57,2% en 2019.La pression exercée sur les dépenses en espèces des entreprises privées cotées en bourse a également montré qu'en cas d'arrêt de la production, les fonds comptables de l'industrie du textile et de l'habillement n'ont permis de maintenir que 2,16 années de dépenses fixes et sont classés au bas de l'échelle dans l'ensemble de l'industrie.La baisse des rendements économiques a entra?né une baisse de 38% de la valeur des investissements de capital fixe dans l'ensemble de l'industrie au cours du trimestre, et de 37,1%, 45,8% et 19,2% respectivement dans les textiles, les produits chimiques et les vêtements.

En outre, l'industrie du textile et de l'habillement est caractérisée par une forte intensité d'entreprises privées et par un grand nombre de PME.Selon les estimations de la Fédération des industries textiles de Chine, il y a environ 76 000 entreprises dans les 28 groupements d'industries textiles prioritaires du pays, dont environ 4 000 sont de taille supérieure et les 72 000 autres sont des entreprises dont les revenus annuels sont inférieurs à 20 millions de yuan, dont les bilans sont fragiles et qui subissent une forte augmentation de la pression de survie en raison des effets persistants de l'épidémie, tant à l'intérieur qu'à l'extérieur du pays.

Diagrammes 14, 15 et 16 détérioration des résultats financiers dans l 'industrie du textile et de l' habillement

Source: wind, Tokyo Digital Technology

Les pressions exercées sur l'emploi à la suite de la fermeture d'entreprises en raison des effets persistants de l'épidémie, tant à l'intérieur qu'à l'extérieur du pays, méritent une attention particulière.Le rapport sur l'activité du Gouvernement de 2020 indique que les pressions exercées sur l'emploi se sont considérablement accrues depuis cette année, que les difficultés rencontrées par les entreprises, en particulier les petites et moyennes entreprises, sont devenues évidentes et que la sécurité de l'emploi est devenue une priorité tout au long de l'année.à la fin de 2018, 3 318 000 personnes travaillaient dans l'industrie textile et 3 356 000 dans l'industrie textile et l'habillement, alors qu'en février 2020, ces chiffres étaient respectivement tombés à 2 638 000 et 2 490 000, et que les emplois continuaient de dispara?tre.Selon les estimations de la Fédération des industries textiles de Chine, 2 890 000 personnes au moins sont employées dans les entreprises de sous - traitance du secteur des textiles et de l'habillement, ce qui fait que l'emploi total n'est pas inférieur à 8 millions de personnes.L'épidémie interne de janvier - mars a entra?né la fermeture d'entreprises et la difficulté de réintégrer les travailleurs, ce qui a entra?né des difficultés pour un certain nombre d'entreprises de moindre envergure.Le choc de la demande extérieure qui a commencé à la fin du mois de mars devrait se poursuivre pendant un ou deux trimestres, voire plus, et, face à une forte contraction de la demande à long terme, les petites entreprises ont tendance à fermer directement leurs entreprises, ce qui entra?ne une augmentation du ch?mage.

La Chine s'est transformée en centre mondial de fabrication de textiles et de vêtements à l'occasion de l'accession à l'OMC, mais la délocalisation de l'industrie, les pressions environnementales et les frictions économiques et commerciales en Amérique centrale ont ralenti le développement de l'industrie textile et de l'habillement au cours des dernières années, avec même Des signes de récession au cours des deux dernières années.

Du point de vue de la structure de l'industrie, l'industrie du textile et de l'habillement montre une tendance à la hausse dans un environnement défavorable.La part de la Chine dans le commerce mondial des textiles et des vêtements a diminué.En amont de l 'industrie, la Chine a accru sa capacité d' autosuffisance en matière de produits chimiques et de tissus, les exportations de biens d 'équipement tels que les machines textiles ont également augmenté de fa?on spectaculaire, et la position de la Chine en amont de la cha?ne industrielle se renforce progressivement.

Dans le secteur des textiles et des vêtements, les principaux risques de contraction de la demande extérieure sont dus à l'épidémie.L 'impact de l' épidémie à l 'étranger sur les exportations chinoises augmentera considérablement au cours du deuxième trimestre, tandis que les textiles et les vêtements sont souvent plus touchés que l' ensemble de l 'économie et traverseront toute la cha?ne industrielle.Les PME du secteur du textile et de l'habillement sont nombreuses et il faudrait s'intéresser à la pression exercée par les entreprises du textile et de l'habillement et à la pression qui en résulte sur l'emploi.

Sous l'effet conjugué de la délocalisation et de la demande extérieure, l'industrie du textile et de l'habillement devrait soutenir une action conjointe à deux niveaux, à la fois dans le secteur lui - même et sur le plan des politiques, pour faire face à la crise:

Au niveau de l'industrie, les entreprises conditionnelles devraient s'efforcer à court terme de se sauver elles - mêmes, par exemple en transformant des produits antipaludiques pour combler les déficits de la demande intérieure et extérieure et pour atténuer la pression sur les flux de trésorerie.Face à la délocalisation de l 'industrie, les entreprises en aval devraient réaliser des gains d' efficacité grace à la transformation numérique et à la reconfiguration intelligente.Les entreprises d'amont et de moyenne envergure devraient s'approprier davantage les marchés internationaux de biens intermédiaires et de capitaux en intensifiant la recherche - développement.

Au niveau de l'élaboration des politiques, on s'emploie activement à mettre en ?uvre le rapport d'activité du Gouvernement et à aider le secteur à surmonter les difficultés.Le rapport sur l'activité du Gouvernement de 2020 indique que tout doit être fait pour stabiliser et développer l'emploi et renforcer l'appui à l'emploi dans les secteurs prioritaires et les groupes cibles.En particulier, un environnement monétaire plus libéral et des politiques budgétaires plus dynamiques pourraient être mis en ?uvre pour assurer la survie d'entreprises dynamiques mais compétitives qui ont des cha?nes de financement étroites et pour aider les entreprises à forte intensité de R - D à poursuivre leurs activités de R - D normales, notamment en élargissant et en allongeant les allégements fiscaux et le Service de la dette.Pour les personnes exposées au ch?mage, des bons de consommation ou des bons en espèces peuvent être distribués de manière ciblée et une formation à la reconversion professionnelle peut être dispensée.

(Auteur: Shen jianguang, Vice - Président du Groupe de Jingdong, économiste en chef et Président de l 'Institut de statistique de Beijing; Zhu taihui, Directeur de recherche de l' Institut de statistique de Beijing; Xu Tianchen, chercheur principal de l 'Institut de recherche de l' est de Beijing)