Situation, Problems And Countermeasures Of China 'S Small And Medium - Sized Enterprises Financing Situation, Problems And Countermeasures

La pratique de tous les pays du monde ont montré que le principal goulot d'étranglement limitant le développement des petites et moyennes entreprises, c'est le problème de financement.

Par conséquent, l'analyse de la situation actuelle et les causes de financement des petites et moyennes entreprises, rappelant les petites et moyennes entreprises au financement de base de pratique, en vue de systématique dans le financement des petites et moyennes entreprises, les obstacles politiques et de fonctionnement, la politique d'atténuation et de recommandations de financement de la Santé, pour promouvoir le développement des petites et moyennes entreprises est d'une grande importance pratique.

mon pays, résultant de la situation financière et le financement des petites et moyennes entreprises est la principale raison moi, en 2003, 56% du PIB de la société de ventes de 59%, 62% et 46% des exportations de taxes et d'emploi de 75% sont fournis par Les petites et moyennes entreprises

Toutefois, les ressources financières sont de petites et moyennes entreprises bénéficiaient dans le développement économique et social le r?le extrêmement disproportionnées.

Treize millions d 'entreprises privées de notre pays n' ont bénéficié que de 10% de l 'aide au crédit bancaire.

En 2003, la part des prêts à court terme accordés par les communes, les entreprises privées et les entreprises ? à trois fonds ? dans l 'ensemble des prêts à court terme des banques n' était que de 14,4%.

D 'après l' enquête, les prêts bancaires en faveur des investissements privés dans la province du Zhejiang n 'étaient que de 20,1% en 2001.

Treize \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \

Les PME éprouvaient des difficultés à obtenir des financements publics par le biais des marchés de capitaux en raison des seuils élevés sur les marchés des valeurs mobilières, de l 'inadéquation des systèmes d' investissement des entreprises et des obstacles quasi - humains à l 'émission de dettes par les entreprises.

Selon une enquête menée par la Banque populaire de Chine en ao?t 2003, 98,7% du financement des PME proviennent de prêts bancaires, soit seulement 1,3% du financement direct.

Le manque de fonds propres.

Dans notre pays, les entreprises non publiques n 'ont jamais existé, de petite à grande, de faible à forte, le développement des entreprises repose principalement sur leur propre accumulation, le financement intérieur, ce qui limite considérablement le développement rapide et le renforcement des entreprises.

Selon les études de la société financière internationale (SFI), le capital social et les revenus de la retenue interne représentent respectivement 30% et 26% des sources de financement des entreprises privées du pays, et moins de 1% du financement des obligations des sociétés et des actions extérieures.

Treize \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \ \\ \\\\\\\\

Afin de prévenir les risques financiers, les banques commerciales d 'état mettent en ?uvre la stratégie des ? grandes villes, grandes entreprises, grands projets ?, qui consiste à retirer massivement les points d' accès aux réseaux locaux et à recouvrer les droits de prêt, de sorte que les institutions financières de petite et de moyenne envergure qui sont en rapport avec l 'offre de financement des PME n' ont aucun pouvoir ni aucun pouvoir.

Dans le même temps, les pouvoirs publics doivent innover pour encourager les banques à accorder des prêts aux PME et les banques elles - mêmes ont du mal à répondre aux besoins particuliers des PME en matière de services financiers, notamment en ce qui concerne la structure institutionnelle, la conception des produits, la notation et la gestion des prêts.

Nous avons créé le Fonds pour les PME, la science et la technologie et le Fonds pour l 'ouverture des marchés internationaux des PME, mais nous ne disposons que de plus d' un milliard de yuan par an pour répondre aux besoins de développement des PME.

De 1999 à mai 2004, le pays n 'a accordé que 1,8 milliard de dollars de microcrédits garantis pour l' entreprenariat personnel, ce qui ne représente qu 'une goutte de salaire par rapport aux besoins financiers considérables des PME.

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Selon l'enquête, la proportion de parce que les petites et moyennes entreprises ne peut mettre en ?uvre la garantie de prêt en raison de refuser de 23,8%, ne peut mettre en ?uvre hypothécaires et prêts à 32,3% le pourcentage de refus, total et le taux de prêt jusqu'à 56,1%.

Mais le développement de l'industrie des garanties de crédit pour les petites et moyennes entreprises actuellement difficile de répondre aux besoins de la majorité des PME afin d'améliorer la capacité de crédit: le mécanisme de garantie de crédit du Gouvernement à financer est généralement dans la préparation de début est jetable de soutien financier, de l'absence de mécanisme de Suivi des agences de sécurité privées de compensation; par tous de la discrimination, le seul à assumer des risques de garanties de prêts, et pas avec la collaboration de la Banque afin de former des mécanismes de partage.

Comme il n'a pas été formée de garantie risque de dispersion et de perte de partage et de système de compensation, de telle sorte que la capacité du Fonds de garantie de crédit à fonction d'amplification et des institutions de garantie sont soumis à des contraintes de plus.

En outre, la construction de retard de lois liées à la garantie de l'industrie, mais aussi, dans une certaine mesure affectant le développement des institutions de garantie de crédit.

multiniveau est trois des capitaux et le marché indirecte n'est pas formée, un financement direct de financement

Selon les données disponibles, le financement boursier n 'a représenté que 1,6% au cours des deux premiers trimestres de 2003 et 2,2% au cours des trois premiers trimestres.

Les marchés des valeurs mobilières ont toujours tendance à privilégier les grandes entreprises en raison de la grande disparité entre les structures de financement direct et de financement indirect.

Les difficultés de financement direct des PME sont aggravées par la lenteur de l 'ouverture d' entreprises à faible seuil, l 'interdiction des marchés locaux des actions, l' absence de soutien juridique pour le financement informel.

La faiblesse de la capacité de financement des PME, l 'asymétrie de l' information et les incitations des banques sont autant de facteurs qui influent sur la motivation des banques.

La base de gouvernance des PME est faible et les mécanismes de gouvernance d 'entreprise font généralement défaut.

à cela s' ajoutent la complexité des opérations connexes, l 'inadéquation des systèmes financiers, la faible pparence et la faible crédibilité des fonds.

L 'emprunt des PME se caractérise par des emprunts ? faibles, rapides et fréquents ? et les banques hésitent souvent à accorder des prêts en raison de l' asymétrie de l 'information sur le crédit des PME, du co?t élevé des opérations de prêt et de l' importance des risques.

En 2003, notre principale banque commerciale a enregistré un taux moyen de défaillance de 32,1% pour les prêts aux PME, soit 15,7 points de pourcentage de plus que la moyenne pour les prêts des banques commerciales, et la qualité médiocre de ces prêts a également nui à leur motivation.

　　二、針對中小企業(yè)融資難所采取的措施　　為進一步發(fā)揮中小企業(yè)在我國經濟和社會發(fā)展中的重要作用，國家高度重視解決中小企業(yè)的“融資難”問題，并采取了一系列措施：　　（一）引導金融機構創(chuàng)新金融產品，改善金融服務　　1998年，四大國有商業(yè)銀行相繼成立了中小企業(yè)信貸部，并兩次調整中小企業(yè)貸款利率，實行浮動利率，以鼓勵商業(yè)銀行增加對中小企業(yè)的貸款，并提出了一系列鼓勵和引導各類商業(yè)銀行切實加強和改進對中小企業(yè)金融服務的具體措施。

Par exemple, la Banque centrale aide les PME à desservir les PME en leur renouvelant des prêts, en les réescomptant et en émettant des obligations financières;

Ces incitations ont, dans une certaine mesure, incité les banques commerciales à accorder des prêts aux PME.

En tant que banque de politique nationale, la Banque nationale de développement s' appuie activement sur le réseau de banques commerciales urbaines pour effectuer des opérations de prêt aux PME et pour renouveler à titre expérimental les garanties de crédit aux PME qui sont en mesure de le faire.

Les banques commerciales par actions s' efforcent d 'innover dans les concepts financiers, les produits financiers et les fonctions de service.

La Banque de développement du Guangdong a décidé de prêter 100 milliards de yuan aux entreprises non publiques et aux PME sur une période de trois ans et a élaboré un programme spécial de services financiers ? 100 ? à cette fin.

Pour répondre aux différents besoins de financement des entreprises dans les phases "entrepreneuriat", "croissance" et "développement", il a été spécialement con?u huit grands ensembles pour résoudre efficacement les problèmes de crédit d 'entreprise.

Selon l'enquête, actuellement plus de 80% des clients de la Banque commerciale est une PME, le crédit de fonds de plus de 70% dans les petites et moyennes entreprises de toutes sortes.

(II) prendre une variété d'élargir, le mode de financement de l'accès des PME au financement au cours de ces dernières années, à tous les niveaux de gouvernement pour élargir l'accès des PME au financement part pris des mesures est un: la création d'un fonds d'innovation technologique, par des prêts à taux d'intérêt, de financement, de capitaux de la science et de la technologie, de soutenir des dépenses moyennes

De 1999 à 2003, un total de financement national 33 milliards d'euros, en faveur de projets de type national de science et de technologie pour les petites et moyennes entreprises 4946, de promouvoir l'esprit d'entreprise et le développement de petites et moyennes entreprises.

La deuxième est la création d'un marché d'échange de droits de propriété.

Actuellement, la Chine a établi plus de 200 à différents niveaux, du marché, de différentes dimensions de l'échange de droits de propriété dont Shanghai, Beijing, Tianjin et d'autres villes du marché d'échange de droits de propriété a été d'une ampleur considérable.

Shanghai l'échange de droits de propriété en 2003, le montant de la paction a dépassé de 30 milliards d'euros pour la restructuration des actifs, les petites et moyennes entreprises de divers types de pactions multiples fournit une plate - forme de droits de propriété intellectuelle.

La troisième est de jouer pleinement le r?le de pion, l'instrument de financement de la location - financement approprié pour les PME.

à la fin de l'année 2003, notre pion a développé à plus de 1000, le capital de 60 milliards d'euros pour les petites et moyennes entreprises par le pion de complaisance; échelle de location - financement est en expansion, les opérations de financement de la location de Zhejiang Province en 2003 seulement, plus de 700 milliards de dollars.

Le quatrième est ouvert le canal de financement direct.

En mai de cette année, la Bourse de Shenzhen a ouvert les petites et moyennes entreprises, directement à des sources de financement pour les petites et moyennes entreprises et de la forte croissance rapide.

Selon les statistiques, il y a 34 ménages terminé la délivrance, la taille totale de 8,34 milliards de SHARE, le montant du financement total 82.21 milliards de yuan, la moyenne de la taille de l'émission 2452 millions d'actions, le montant moyen de financement de 2,42 milliards de dollars, une augmentation moyenne de nouveau stock est de 83%.

Un lot satisfait aux conditions de la croissance des petites et moyennes entreprises sera de recevoir une liste des possibilités de financement.

construction (III) à niveaux multiples du système de garantie de crédit pour les petites et moyennes entreprises, en garantie de la difficile question des PME locales des pays développés de soutenir à tous les niveaux de gouvernement sur la base de l'expérience de mon pays, sur la base de crédit pour Les petites et moyennes entreprises de promouvoir l'organisation pratique de garantie

Dans la pratique, depuis quelques années, le mode de garantie de crédit pour les petites et moyennes entreprises Explorer "avec la Chine et deux ailes de quatre couches".

"Intégralement" fait référence à l'objet, sur le modèle de "diversité de fonds, le fonctionnement du marché, de la gestion d'entreprise, mérite de soutenir les": "ailes" de garantie mutuelle garantie commerciale et civile comme un complément nécessaire: "quatre", au niveau central, provinces, municipalités, un étage de County (City).

Au cours de ces dernières années a adopté la loi concernant les garanties, des politiques et des incitations fiscales, de promouvoir la formation et le développement de l'industrie de la garantie.

Selon les statistiques incomplètes, jusqu'à la fin du mois de juin 2003, le pays a mis en place des institutions de garantie de crédit pour les petites et moyennes entreprises de divers types de 966, un total de mobiliser des fonds de garantie 287 millions de yuan; cumulative par les entreprises d'assurance d'environ 5 millions de ménages, le cumul de garantie, d'un montant total d'environ 11,8 milliards de yuan, les entreprises d'assurance supplémentaires par des recettes provenant de la vente de 118 millions de yuan, 102 milliards de dollars d'imp?ts.

Dans une certaine mesure, atténuer les petites et moyennes entreprises à la recherche de rétention de la difficile question.

) de promouvoir les petites et moyennes entreprises (Quatrième capacité de crédit de financement des petites et moyennes entreprises à améliorer, système de construction cultiver la demande de crédit, de réguler le marché du crédit, de perfectionner le système de crédit et de créer un environnement pour améliorer la qualité globale de crédit, les petites et moyennes entreprises et de la compétitivité, de résister à de soulever de risque de crédit, propre, avec une capacité de financement d'urgence

D'une part, de créer et de perfectionner le système de crédit des entreprises extérieures pour les petites et moyennes entreprises et système d'évaluation de crédit, de fournir des informations de crédit d'entreprise à des institutions telles que la Banque de crédit pour les petites et moyennes entreprises, l'établissement de crédit typiques, vigoureusement de modèle avancé et de l'expérience de la publicité et de la promotion de la gestion de crédit; d'autre part, la construction d'un établissement de crédit activement au sein de l'entreprise et de vulgarisation le travail, le renforcement de la gestion, de contrats de commercialisation interne de l'alerte rapide, de recevoir, de comptabilité de gestion et de Collecte avant d'engager des enquêtes, sur les entreprises, la gestion, la détection du crédit et de développer la formation professionnelle, de formation, de crédit et de l'enquête et de l'analyse de l'évaluation et de la surveillance des professionnels.

Actuellement, les autorités ont à Pékin, Shanxi, Jilin, Zhejiang, du Sichuan et d'autres villes de pilote, par l'intermédiaire de la notation de crédit la création de fichiers, de crédit d'entreprise, un établissement de crédit de l'entreprise, afin d'améliorer la capacité de financement de l'entreprise elle - même.

recommande de canal de politique de financement des entreprises élargir, trois des petites et moyennes résout les petites et moyennes entreprises de financement "est un système d'ingénierie, concerne le financement du système de crédit, de l'environnement, de leurs entreprises et le financement des services de sensibilisation et de niveau de service et d'autres facteurs, le besoin de coordination globale

Suite à la proposition de trois principes: l'une est la mise en ?uvre de la politique industrielle et le principe de la priorité de l'emploi; la seconde est parfait pour la politique des services financiers pour les petites et moyennes entreprises de promotion du principe de l'indépendance de prêt; troisièmement, le principe de fonctionnement du marché indépendant de l'émission.

politiques concrètes les recommandations suivantes: (un) d'établir et de petites institutions financières de l'Organisation du système permet la création de nouvelles de reconstruction ou la création d'actions régionales de coopération de petites banques et institutions financières spécialisées d'exploration de créer, dans les régions où Les conditions pour

Les banques commerciales urbaines et les caisses de crédit municipales doivent s' employer activement à attirer des capitaux privés et à renforcer et améliorer les services et les mécanismes de financement des PME urbaines.

Les coopératives de crédit rurales devraient faire appel à des groupes d 'agriculteurs, de chefs d' entreprise et de petites entreprises pour accélérer l 'amélioration de la structure des fonds propres et améliorer les services de crédit destinés aux PME rurales.

Les banques commerciales d 'état, les banques par actions et les banques de politique générale sont encouragées à accro?tre la proportion de prêts accordés aux PME, à fixer des échéances et des lignes de crédit raisonnables pour les PME et à jouer un r?le efficace dans la création d' un secteur du crédit aux PME au sein des banques, notamment par le biais d 'un soutien fiscal, d' une augmentation des marges de fluctuation des taux d 'intérêt et de la réassurance.

Il faut encourager les politiques.