關(guān)注世界各地產(chǎn)棉花區(qū)貿(mào)易強(qiáng)勁增長的趨勢

　　與世界消費(fèi)量相比，2023/24年世界棉花貿(mào)易強(qiáng)勁增長，這在很大程度上受到中國事件的推動(dòng)。中國2023/24年度棉花進(jìn)口量預(yù)計(jì)為1200萬包，約為上一年相對低迷水平的量倍，占全球棉花進(jìn)口量的28%。預(yù)計(jì)2023/24年世界貿(mào)易量將比上年增加600萬包，達(dá)到近4300萬包。

　　繼中國之后，最大的進(jìn)口國是孟加拉國和越南，預(yù)計(jì)這量個(gè)國家的進(jìn)口量也會(huì)增加，但增長率要小得多，合計(jì)占世界進(jìn)口量的33%。土耳其和巴基斯坦預(yù)計(jì)進(jìn)口量將減少，前者是由消費(fèi)下降推動(dòng)的，后者是由國內(nèi)作物反彈推動(dòng)的。

　　盡管產(chǎn)量連續(xù)量年下降，但美國預(yù)計(jì)仍將是世界最大出口國，占世界貿(mào)易量的29%，但巴西的出口量在2023/24年將比上年翻一番，達(dá)到1120萬包。預(yù)計(jì)巴西將占世界貿(mào)易的26%，接近美國的份額。由于澳大利亞產(chǎn)量繼續(xù)從2021/22年創(chuàng)紀(jì)錄水平回落,澳大利亞出口預(yù)計(jì)下降，而法郎區(qū)出口預(yù)計(jì)將上升。澳大利亞在世界貿(mào)易中的份額預(yù)計(jì)為13%，法郎區(qū)為11%。

　　預(yù)計(jì)2023/24年全球期末庫存與上年相比變化不大，增加70萬包至8,370萬包。降幅最大的是美國和土耳其，這量個(gè)國家的產(chǎn)量較低，而隨著國家儲(chǔ)備和私人庫存的增加，中國的庫存預(yù)計(jì)將增加250萬包。

　　2023/24年度，世界棉花產(chǎn)量較上年下降3%，減少340萬包至1.128億包，為7年來的最低水平。棉花價(jià)格下跌導(dǎo)致許多國家種植面積下降，但部分被巴基斯坦天氣驅(qū)動(dòng)的反彈和巴西面積持續(xù)增長所抵消。產(chǎn)量變化參差不齊，美國、中國、印度和土耳其的產(chǎn)量下降，但巴基斯坦、法郎區(qū)和巴西的產(chǎn)量大幅反彈。

　　中國2023/24年度單產(chǎn)僅略低于上年創(chuàng)紀(jì)錄水平，印度和巴基斯坦2023/24年度單產(chǎn)與十年前的水平相比要差得多，限制了這些國家的產(chǎn)量。相比之下，巴西的棉花產(chǎn)量創(chuàng)歷史新高，比10年前高出30%，使巴西在2023/24年度首次成為全球第三大棉花生產(chǎn)國。

　　世界產(chǎn)量變化預(yù)估23/24與22/23對比

　　在中國，2023/24年度棉花產(chǎn)量減少320萬包至2750萬包。2022/23年產(chǎn)量躍升15%，達(dá)到9年來的最高水平，但盡管2023/24年產(chǎn)量下降，中國仍保住了全球最大棉花生產(chǎn)國的地位。

　　新疆棉花種植面積較2022/23年創(chuàng)歷史新高有所回落，新疆以外地區(qū)棉花種植面積延續(xù)2015/16年開始的下降趨勢。目前中國約95%的棉花產(chǎn)量位于新疆，2023/24年春季惡劣天氣引發(fā)了人們對中國2023/24年單產(chǎn)的擔(dān)憂，但5月初的低溫減緩了發(fā)育并需要補(bǔ)種，隨后很快出現(xiàn)了高于平均水平但并非極端的高溫時(shí)期。2023/24年度新疆單產(chǎn)較2022/23年創(chuàng)下的歷史最高水平有所下降，但截至2024年1月的軋花和檢驗(yàn)棉花數(shù)量表明，單產(chǎn)明顯好于旱季天氣沖擊的預(yù)期。

　　印度2023/24年度棉花面積略有下降，減少20萬公頃至1,270萬公頃，處于過去5年和10年平均水平的中間水平。印度2023/24季風(fēng)來得稍晚，7月份降雨量不均，8月份許多產(chǎn)棉邦的降雨量不足。由于9月份的降水量明顯高于平均水平，季風(fēng)總降雨量僅略低于平均水平但季節(jié)期間分布不均，表明人們對產(chǎn)量表現(xiàn)感到擔(dān)憂。此外，印度北部出現(xiàn)了棉鈴蟲災(zāi)害問題，但該國大部分地區(qū)似乎在2023/24年擺脫了嚴(yán)重的害蟲問題。美國農(nóng)業(yè)部估計(jì)2023/24年度單產(chǎn)較上年下降3%，至2021/22年度水平左右，較十年前水平大幅下降。產(chǎn)量預(yù)計(jì)為2500萬包，比上年減少130萬包，低于之前的平均水平。對印度年復(fù)一年不均勻天氣和蟲害問題的廣泛擔(dān)憂導(dǎo)致許多機(jī)構(gòu)下調(diào)了產(chǎn)量預(yù)測，但今年截至1月底上市量的反彈支持了2500萬包的預(yù)測。

　　2023/24年度巴西棉花收獲已于2023年10月完成，產(chǎn)量為1460萬包，創(chuàng)紀(jì)錄的單產(chǎn)推動(dòng)產(chǎn)量增加了280萬包。得益于馬托格羅索州4月至5月降雨量恢復(fù)到正常水平，以及11月至1月期間降雨量低于平均水平，促進(jìn)了從大豆向棉花的過渡，單產(chǎn)從2022/23年大幅下降的水平中反彈。面積比上一年增加了近4%，但仍略低于2020/21年的創(chuàng)紀(jì)錄水平。憑借1,460萬包的產(chǎn)量,以及美國產(chǎn)量因德克薩斯州西部惡劣天氣而減少，巴西在2023/24年取代美國成為全球第三大棉花生產(chǎn)國。2023/34年度美國產(chǎn)量較上年減少200萬包至1240萬包。

　　巴基斯坦的產(chǎn)量在2023/24年強(qiáng)勁反彈，面積躍升至4年來的最高水平，單產(chǎn)也從上一年因洪水減少的水平反彈。2023/24年，巴基斯坦的作物上市時(shí)間大大早于往年，但單產(chǎn)仍低于2021/22年及之前的年份。自2015/2016年以來，巴基斯坦的收益率一直劇烈波動(dòng)并呈下降趨勢。雖然2023/24年度產(chǎn)量比上年增長72%，達(dá)到670萬包，但大大低于巴基斯坦2014/15年度超過1000萬包的收成。

　　在西非法郎區(qū)，2023/24年面積較上年略有下降，但產(chǎn)量增加約90萬包，達(dá)到490萬包，單產(chǎn)反彈，增幅達(dá)24%。上一季害蟲減少水平。據(jù)報(bào)道，今年昆蟲侵?jǐn)_(主要是螻蛄蟲)在一定程度上繼續(xù)存在，但來自非洲棉花區(qū)域生產(chǎn)一體化計(jì)劃(PR-PICA)的部分年度軋花數(shù)據(jù)表明，蟲害影響已大幅減弱。

　　澳大利亞2023/24年度棉花產(chǎn)量預(yù)計(jì)比上年減少100萬包，為480萬包。據(jù)報(bào)道，澳大利亞的灌溉面積大幅下降，部分原因是灌溉供應(yīng)略有減少以及種植價(jià)格有所下降。由于11月降雨量高于平均水平，旱地面積有所增加，但由于9月至10月降雨量同比大幅下降，旱地面積仍較上年有所下降。盡管存在厄爾尼諾現(xiàn)象，12月和1月的降雨量仍達(dá)到平均水平，最后幾個(gè)月的降水量對于決定作物產(chǎn)量至關(guān)重要。

　　由于面積和產(chǎn)量雙雙下降，土耳其2023/24年度產(chǎn)量同比下降170萬包，下降35%至320萬包。價(jià)格下降導(dǎo)致土耳其面積減少，減少21%，略低于2021/22年水平。由于季初降雨過多以及八月和九月的高溫，產(chǎn)量下降了18%。