網(wǎng)下配售股解禁在即 上市公司卻“忘”發(fā)公告

上市滿6個月，部分網(wǎng)下配售股即將面臨解禁，卻有上市公司忘了發(fā)公告？

21世紀經(jīng)濟報道獨家獲悉，這樣神奇的一幕就真實出現(xiàn)在A股市場。

于2020年5月11日登陸科創(chuàng)板的凌志軟件（688588.SH），首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售限售股187.017萬股，鎖定期六個月，上市流通日期為2020年11月12日。

然而，直到這部分股份上市流通的前一天，2020年11月11日，凌志軟件的公告姍姍來遲。

對于“忘發(fā)公告”一事，凌志軟件不得不在其發(fā)布的《首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售限售股上市流通公告》中致歉，強調(diào)是公司工作失誤。

未發(fā)公告，急壞基金經(jīng)理？

凌志軟件在公告中稱，根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》第2.3.2條的規(guī)定，上市公司申請股份解除限售，應當在限售解除前5個交易日披露提示性公告。因公司工作失誤，未按規(guī)定及時披露提示性公告，對因公司工作失誤給投資者造成的不便，公司深表歉意。

公告顯示，凌志軟件此次解禁涉及113個限售股股東，對應股票187.017萬股，占公司總股本的0.47%，限售股股東名單包括全國社保基金一零二組合、鵬華改革紅利股票型證券投資基金、華夏基金頤養(yǎng)天年3號混合型養(yǎng)老金產(chǎn)品、博時博裕滬深300指數(shù)增強股票型養(yǎng)老金產(chǎn)品、中國銀行股份有限公司企業(yè)年金計劃、中意人壽保險有限公司—中意投連積極進取等公募產(chǎn)品、社保基金、養(yǎng)老金、企業(yè)年金基金、保險資金等。

據(jù)21世紀經(jīng)濟報道記者調(diào)查，凌志軟件的疏忽并非個案。

另一家上市滿6個月的A股上市公司，網(wǎng)下配售股即將解禁，公司卻沒有一點動靜，急壞了限售的基金公司。

某公司的基金經(jīng)理告訴21世紀經(jīng)濟報道記者，“我們打了電話溝通以后，這家公司才想起來發(fā)公告”。

該基金經(jīng)理解釋稱，“一般網(wǎng)下配售股票，需要公司去上交所或深交所申請，才能確定這部分股票可以流通，機構(gòu)讀取到這個數(shù)據(jù)，才可以賣出相關(guān)股份。”

他提到，“雖然所在機構(gòu)持有該上市公司網(wǎng)下配售的股票占比并不高，但是如果一直持有，也會增加機構(gòu)的管理成本。”

無獨有偶，2020年9月17日上市的翔豐華（300890.SZ），于2021年3月16日（星期二）晚間匆匆發(fā)布提示性公告，將有首次公開發(fā)行配售限售股上市流通，流通日期為兩天之后的3月18日（星期四）。

翔豐華稱，本次上市流通的限售股份為首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售限售股，涉及網(wǎng)下有效配售的4831個獲配賬戶，解除限售股份數(shù)量為125.2394萬股，占發(fā)行后總股本的1.2524%，鎖定期6個月，該部分限售股將于2021年3月18日鎖定期滿并上市流通。

3月26日，一位創(chuàng)業(yè)板資深董秘向21世紀經(jīng)濟報道記者解釋，“一般網(wǎng)下配售投資人的股份解禁，上市公司需要去中國證券登記結(jié)算公司和交易所進行相關(guān)申請，如果手續(xù)沒辦完，解禁股份就到不了基金的股東賬戶上，只有上市公司發(fā)了公告，基金公司才能查找股東賬戶名冊，這樣便于之后減持股份。”

他認為，“網(wǎng)下限售股解禁，會使得上市公司的流通股本發(fā)生變化，所以肯定是需要披露的，上述手續(xù)一般需要提前1-2周辦理，像忘發(fā)公告這種情況，可能是核對數(shù)據(jù)要花費時間。”

科創(chuàng)板、部分創(chuàng)業(yè)板均涉及6個月網(wǎng)下限售解禁

3月27日，21世紀經(jīng)濟報道記者從一家券商股權(quán)資本市場部人士處了解到，“目前，所有科創(chuàng)板公司的IPO，都需要從獲配的網(wǎng)下投資者中，搖號抽取10%的賬戶，進行鎖定六個月的操作。”

此外，該業(yè)內(nèi)人士提到，“除了科創(chuàng)板，創(chuàng)業(yè)板首發(fā)也有網(wǎng)下配售6個月限售的情況，此外，主板當中的大型項目，可能也會被要求進行市場化詢價，如果是市場化詢價，通常也會設(shè)置一些限售條件，比如此前上市的郵儲銀行、京滬高鐵，還有即將上市發(fā)行的三峽新能源。”

Wind數(shù)據(jù)顯示，以2020年8月1日-9月30日為例，這個區(qū)間共有126家A股公司首發(fā)上市，部分公司披露網(wǎng)下配售股解禁提示性公告的時間，與這部分股份流通上市的時間間隔較近。

如品渥食品（300892.SZ），就是在網(wǎng)下配售限售股即將流通上市的幾天前，才發(fā)布了提示性公告。

品渥食品于2020年9月24日在創(chuàng)業(yè)板上市，其首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售股份數(shù)量128.9723萬股，占發(fā)行后總股本的1.2897%，限售期6個月，2021年3月26日晚間其發(fā)布公告，首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售限售股將于2021年3月30日上市流通，時間僅僅間隔4天。

公告顯示，品渥食品此次申請解除股份限售的股東數(shù)量為5282戶，包括睿遠基金、前海開源基金、上海申九資產(chǎn)管理有限公司、銀河基金、華富基金、博時基金旗下產(chǎn)品等。品渥食品首次公開發(fā)行，最終采用網(wǎng)下發(fā)行和網(wǎng)上發(fā)行相結(jié)合的方式進行，啟動回撥機制后，品渥食品網(wǎng)下最終發(fā)行數(shù)量為1287.50萬股，占本次發(fā)行總量的51.50%；網(wǎng)上最終發(fā)行數(shù)量為1212.50萬股，占本次發(fā)行總量的48.50%。品渥食品在公告中寫道，“本次發(fā)行的股票中，網(wǎng)上發(fā)行的股票無流通限制及限售期安排，自本次公開發(fā)行的股票在深交所上市之日起即可流通。網(wǎng)下發(fā)行部分采用比例限售方式，每個配售對象獲配的股票中，90%的股份無限售期，自本次發(fā)行股票在深交所上市交易之日起即可流通；10%的股份限售期為6個月，限售期自本次發(fā)行股票在深交所上市交易之日起開始計算。”截至3月30日收盤，品渥食品的股價為46.15元/股，相比發(fā)行價26.66元/股，漲幅近一倍，不過相比首日收盤價77.00元/股，其近日股價算徘徊在低位。

當然，其中也不乏信息披露相對規(guī)范的案例，如瑞聯(lián)新材（688550.SH）、海目星（688559.SH）、綠的諧波（688017.SH）、南亞新材（688519.SH）等公司。

21世紀經(jīng)濟報道記者發(fā)現(xiàn)，如瑞聯(lián)新材早在2021年2月22日就公告披露，將有74.4361萬股限售股（占公司總股本的1.0606%）于2021年3月2日上市流通，此次上市流通的限售股為公司首次公開發(fā)行網(wǎng)下配售限售股，鎖定期6個月，網(wǎng)下配售限售股股東數(shù)量為337名。

瑞聯(lián)新材的公告時間，距離其限售股解禁日，留出了一周左右的時間。

此外，綠的諧波也在2021年2月18日披露，將有135.7093萬股網(wǎng)下配售股份于2021年3月1日上市流通，占公司總股本的1.1270%，限售期為6個月。