“缺芯”持續大灣區產能排期至2年后 半導體產業迎深入布局機遇期

“缺芯”是貫穿今年半導體產業的關鍵詞，在產能調解的過程中，國內的供應鏈也在重塑。

一方面，不少終端企業受到影響，這一輪的特殊短缺問題從汽車廠停工開始受到關注。前兩年全球汽車銷量下滑的情況下，晶圓廠的汽車相關訂單原本就在減少，因此相關成熟產能配置也在降低，新冠疫情后產業鏈都在擔心需求下滑，也進一步掩蓋了產能問題。而隨后汽車、5G、云計算、IoT等需求開始反彈，但是成熟產能本就不足，再加上貿易戰、囤貨等因素，連鎖反應后至今供需失衡。

另一方面，產能短缺也為芯片等上游企業們帶來發展契機。“其實今年上半年的國內半導體企業，遇到了千載難逢的缺貨時機，很多公司都得到了較多的成長機會，在海外客戶方面也獲得了一些機會。”Gartner研究副總裁盛陵海指出，對于中國市場，Gartner預計在2025年，中國半導體公司的收入份額將從2020年的15%翻番到30%。

對粵港澳大灣區的半導體企業而言，面對行業景氣周期，也迎來擴大規模、深入布局的機遇。

“芯片荒”持續

據悉，最緊缺的芯片類型包括MCU、電源管理芯片、屏幕驅動芯片等。以MCU為例，近年來，隨著物聯網發展、汽車電子化的加速，MCU的需求也在迅速攀升。根據IC Insights的數據，近五年全球MCU出貨數量和市場規模保持穩定增長。全球MCU產品出貨量從2015年的22058百萬個增長至2020年的36065百萬個，其市場規模從2015年的15945百萬美元增長至2020年20692百萬美元。從MCU的增長可以看到，近年來成熟工藝的產品需求在不斷上升，而成熟產能擴張少，在汽車需求變動、疫情、貿易摩擦等多重因素的影響下，形成了特殊的短缺期。

這也導致了相關芯片的多輪漲價，價格從漲30%到翻倍的情況都屢見不鮮。而殘酷的現實是，一些企業加價也買不到芯片，市場的不穩定極大地考驗了企業的供應鏈管理能力。

多位創業者告訴21世紀經濟報道記者，目前整個市場處于混亂階段，今年芯片出貨的周期都會偏長，除了爭奪晶圓廠商的產能，還需要搶封裝測試的產能，產能已經排到了2022、2023年。據記者了解，一些芯片設計小企業，因為拿不到晶圓廠和封裝廠的產能排期，一直沒能流片，也有從業者表示，部分封裝廠只接2年后的訂單。

短缺背后是產能供不應求，尤其是8英寸和12英寸的成熟產能。在今年一季度財報會上，臺積電總裁魏哲家表示，產能短缺將持續今年全年，并可能延續到2022年。英特爾CEO基辛格在二季度的財報會上預計，供應短缺將在下半年見底，但還需要一到兩年的時間，才能完全趕上行業需求。

根據SEMI數據，全球半導體制造商在2020至2024年將持續提高8英寸晶圓廠產能，預計增加95萬片/月，增幅17%，達到660萬片/月的歷史新紀錄，其中，2021年8英寸晶圓產能則由中國占大多數，占比為18%。

“國產化”之辯

在產能緊張的背景下，粵港澳大灣區的企業在國產化、晶圓代工、新興市場等方面有機會更進一步。

比如在MCU領域，天風證券研報指出，由于上游晶圓廠、封測廠產能持續緊張，原料物價不斷上漲，在下游終端市場需求持續強勁的背景下，MCU整體供不應求，導致出貨周期延長，漲價超過預期。缺貨背景下，國內MCU廠商迎來重要機遇。此前，比亞迪半導體就發布公告稱，車規級與工業級MCU芯片，累計出貨已突破20億顆；芯海科技、全志科技均在一季度實現業績大幅增長。

根據前瞻產業研究院的數據，超過74%的中國MCU市場被意法半導體、恩智浦、微芯科技、瑞薩電子、英飛凌等海外廠商占據，本土MCU廠商市場占有率僅為10%左右。在這一波供不應求的過程中，國內企業進一步崛起。

再看粵芯半導體，一直在積極擴張產能中，其成熟產能正是當下市場需求，發展勢頭迅猛；同時新興的產業領域也迎來機會，如睿思芯科參與的RISC-V產業、熱門的第三代半導體產業等等；此外，華為、OPPO等大灣區內的終端企業在不斷地投資國內的半導體公司，扶持國內產業鏈成長，而為了供應安全，下游客戶愿意給予國內的半導體公司更多機會，來提升良率和國產化比例。

不過值得注意的是，“國產化”一直在業內受到爭議，狹隘地定義、吹捧國產并不利于產業發展。芯謀研究（ICwise）首席分析師顧文軍就指出，芯片國產化很難精確定義，現實世界中找不到全產業鏈全產業環節由單一國家制造的芯片，有些人乘機模糊國產化的含義，故意避實就虛，亂中牟利。

顧文軍表示：“一片芯片最重要的不是國產化的身份，重要的是它能否解決問題。一是能否服務我們的經濟。目前汽車缺芯，車企停產，不管是誰為車企供應芯片，能讓生產線轉起來，能造出車供應市場，消費者不會去問芯片是誰供應的。二是能否發展我們的半導體產業。只要能讓我們的半導體供應鏈正常運轉，上下游企業就有單可接，研發就有資金可用，技術和人才就在進步，那我們產業就一定在進步，抗封鎖的能力就一定在增強。”