曾剛：產(chǎn)品創(chuàng)新可解中小企業(yè)融資之渴

曾剛指導(dǎo)工作

　　業(yè)界普遍認(rèn)為破解中小企業(yè)融資難題要靠制度完善，中國(guó)社科院金融所銀行研究室主任曾剛?cè)涨霸?ldquo;中國(guó)銀行業(yè)中小企業(yè)現(xiàn)金管理高峰論壇”上指出，盡管我國(guó)一直在完善相關(guān)制度，整體來(lái)看仍缺少一個(gè)系統(tǒng)的構(gòu)架，而且制度完善是一個(gè)長(zhǎng)期過(guò)程。在改革進(jìn)程中，通過(guò)產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新也可以解決中小企業(yè)融資難題。

　　對(duì)于銀行該如何創(chuàng)新，曾剛分析稱，首先要解決信息不對(duì)稱的問(wèn)題，這涉及到目前銀行用什么方法來(lái)進(jìn)行無(wú)抵押信貸，在信息不充分的情況下對(duì)信息進(jìn)行收集、進(jìn)行信用評(píng)價(jià)。目前國(guó)內(nèi)大銀行通常用信用評(píng)分方法，小銀行則一般采用勞動(dòng)密集型調(diào)研的方法來(lái)解決，盡管技術(shù)創(chuàng)新不同，但方向是一致的。

　　其次是關(guān)于成本創(chuàng)新、規(guī)模化的問(wèn)題，以前我們期望增加小企業(yè)、小機(jī)構(gòu)的供給，以及民間借貸陽(yáng)光化來(lái)解決中小企業(yè)融資不足的問(wèn)題，實(shí)際上如果把大銀行、大機(jī)構(gòu)引導(dǎo)到市場(chǎng)中來(lái)，他們能夠解決更多的問(wèn)題。如果大銀行能夠把一部分資產(chǎn)用到中小企業(yè)上，通過(guò)成本節(jié)約的辦法，批發(fā)性地做中小企業(yè)貸款，這樣能更有效地盤活中小企業(yè)現(xiàn)金流。

　　第三是風(fēng)險(xiǎn)控制，即怎樣把現(xiàn)有風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行轉(zhuǎn)移的問(wèn)題，這涉及到金融市場(chǎng)創(chuàng)新。包括資產(chǎn)證券化、垃圾債券發(fā)行等，通過(guò)市場(chǎng)化方法最終將風(fēng)險(xiǎn)集中到銀行，如果分散到市場(chǎng)中去，風(fēng)險(xiǎn)承受能力也會(huì)變得更強(qiáng)一些。

　　交通銀行北京分行小企業(yè)部總經(jīng)理張?chǎng)?月3日在“交通銀行·2012中國(guó)經(jīng)濟(jì)新春論壇”上也表示，中小企業(yè)的發(fā)展將成為今年我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的引擎;而銀行的金融服務(wù)創(chuàng)新又是中小企業(yè)發(fā)展的重要引擎。

　　近年來(lái)，中小企業(yè)面臨著生產(chǎn)成本上升的壓力及傳統(tǒng)需求萎縮的困擾，在中小企業(yè)面臨挑戰(zhàn)的同時(shí)，也出現(xiàn)了一批快速發(fā)展的小微企業(yè)集群，它們多集中于新興產(chǎn)業(yè)、新能源技術(shù)、新材料、高端服務(wù)業(yè)、文化創(chuàng)造業(yè)等創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)。銀行在支持這些產(chǎn)業(yè)發(fā)展的同時(shí)也進(jìn)行了一系列的金融服務(wù)創(chuàng)新。

　　張?chǎng)畏Q，在中小企業(yè)推動(dòng)技術(shù)型創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)方面，比如通過(guò)知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款，將商標(biāo)權(quán)、專利權(quán)由銀行來(lái)質(zhì)押融資，從而給很多科技型企業(yè)、品牌創(chuàng)新型中小企業(yè)帶來(lái)收益和發(fā)展機(jī)會(huì);再比如推動(dòng)戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，銀行通過(guò)和風(fēng)險(xiǎn)投資公司合作，將股權(quán)投資與債權(quán)融資相結(jié)合，為企業(yè)插上股權(quán)投資與債權(quán)融資的雙翼。而對(duì)于經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、融資需求小、剛起步的各類小微企業(yè)，更多提供創(chuàng)業(yè)一站通式的服務(wù)，并提供純信用方式貸款。